Das Universum
Untersucht wurden sämtliche US-Aktienfonds-Haupttranchen (Lipper Global Assetklasse: Equity US), welche per 03.04.2013 in zumindest einem Land der D-A-CH Region zum Vertrieb zugelassen waren und welche weiters über einen durchgängigen Track-Record von zumindest fünf Jahren verfügen. Zum aktuellen Bewertungsstichtag ergab sich aufgrund dieser Kriterien ein Universum von 255 Fonds.
Nur 11,8% der Fonds schlagen die Benchmark
Die folgende Grafik präsentiert sämtliche 255 Fonds des untersuchten Universums hinsichtlich ihrer jeweiligen langfristigen Risiko- (gemessen durch 5-Jahres Volatilität p.a.) und Ertrags-Profile (gemessen durch 5-Jahres Performance p.a.).
Neben den fünf Fonds mit den höchsten 5-Jahres Sharpe-Ratios (farblich markierte Punkte) wurde außerdem auch das Risiko/Ertrags-Profil des Marktes bzw. der Benchmarks in unten angeführter Grafik hervorgehoben dargestellt (weißes Viereck im Achsenschnittpunkt). Auf einen Blick ist erkennbar, dass die deutliche Mehrheit (88,2%) aller untersuchten Fonds die hier gewählte Benchmark (S&P 500 TR, Lipper Technical Indicator) auf 5-Jahressicht performancemäßig nicht schlagen konnten.
Weniger als 4% (9 von 255 Fonds) der untersuchten US-Aktienfonds Manager gelang es, die Benchmark (S&P 500 TR) bei niedrigerem Risko (=niedrigere Volatilität) zu schlagen.
Der Anteil an Fonds, welche die Benchmark zwar schlagen konnten, hierfür jedoch ein erhöhtes Risiko eingehen mussten (=höhere Volatilität) beläuft sich auf knapp 8,2% (21 von 255 Fonds).
88,2% sind schlechter als die Benchmark
Insgesamt 225 US-Aktienfonds Haupttranchen konnten den S&P 500 TR auf 5-Jahressicht performancemäßig nicht schlagen.
54 dieser Fonds konnten die (im Vergleich zur Benchmark) niedrigere erwirschaftete Performance immerhin auch durch eine geringere Volatilität (niedrigeres Risiko) rechtfertigen, wohingegen 171 Fonds (67,1% des gesamten untersuchten Universums) weder eine bessere Performance noch ein niedrigeres Risiko vorweisen können.
Die Top-5 Fonds im Detail
Unten angeführte Tabelle beinhaltet weitere Kennzahlen (u.a. Information-Ratio) und Detailinformationen zu den Top-5 US-Aktienfonds (gemessen nach 5-Jahres Sharpe-Ratio). Bitte beachten Sie die teilweise unterschiedlichen Vertriebszulassungen.
Die besten Global-Aktienfonds
Die besten Emerging Markets-Aktienfonds
