GSAM Umfrage: Nach Fixed Income Comeback im letzten Jahr steht 2024 im Zeichen von Private Credit
Die 13. Ausgabe der jährlichen Umfrage zeigt höchsten Anstieg im Durations-Exposure.
04.04.2024 12:24 Uhr / » Weiterlesen
ISIN: LU0827877985
Kurzbeschreibung der Fondsstrategie: Beim BGF Euro Short Duration Bond D2 CHF Hdg (LU0827877985) handelt es sich um eine von Morningstar der Kategorie "Other Bond" (Sonstige Anleihen) zugeordnete Fondsstrategie bzw. Tranche, die über einen Track-Record seit 20.09.2012 (11,60 Jahre) verfügt. Die Strategie wird aktuell von der "BlackRock (Luxembourg) SA" administriert - als Fondsberater fungiert die "BlackRock Investment Management (UK) Ltd.;BlackRock (Singapore) Limited;".
Anteilklasse | Währung | Volumen | Insti | ETF | UCITS | Hedged | Ausschüttend |
---|---|---|---|---|---|---|---|
BGF... CHF Hdg | CHF | 12,40 |
BGF...d A1 EUR | EUR | 7,85 | |||||
BGF... CHF Hdg | CHF | 6,33 | |||||
BGF...d A2 EUR | EUR | 923,09 | |||||
BGF... USD Hdg | USD | 44,95 | |||||
BGF...d A3 EUR | EUR | 1,79 | |||||
BGF...d A4 EUR | EUR | 15,44 | |||||
BGF... GBP Hdg | GBP | 6,82 | |||||
BGF... USD Hdg | USD | 0,71 | |||||
BGF... AI2 EUR | EUR | 3,09 | |||||
BGF...d C2 EUR | EUR | 12,83 | |||||
BGF...d D2 EUR | EUR | 386,99 | |||||
BGF... USD Hdg | USD | 3,48 | |||||
BGF...d D3 EUR | EUR | 8,19 | |||||
BGF... GBP Hdg | GBP | 0,52 | |||||
BGF...d D4 EUR | EUR | 9,72 | |||||
BGF... GBP Hdg | GBP | 4,65 | |||||
BGF... USD Hdg | USD | 1,15 | |||||
BGF...d E2 EUR | EUR | 180,63 | |||||
BGF... CHF Hdg | CHF | 0,24 | |||||
BGF...d I2 EUR | EUR | 700,62 | |||||
BGF... USD Hdg | USD | 0,89 | |||||
BGF...d I5 EUR | EUR | 1,16 | |||||
BGF...d X2 EUR | EUR | 278,89 |
EUR 3.947,55 Mio.
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Kein Unternehmen ist freiwillig ein High-Yield-Unternehmen. Denn jedes Unternehmen strebt an, möglichst günstige Finanzierungskosten zu erzielen. Und das geht am besten, wenn sich bei einem Unternehmen die Kreditwürdigkeit (das Rating) verbessert und somit das Risiko verringert. Unternehmen mit niedrigerer Bonität sind somit oft gezwungen, gewisse Risiken einzugehen – etwa eher kurze Laufzeiten in der Finanzierung (oft nicht fristenkonform). Dieser Umstand erklärt die strukturell niedrige Duration des High-Yield-Marktes. Klarerweise ist die Bereitschaft vieler Investoren, derartigen Unternehmen Geld längerfristig zur Verfügung zu stellen, überschaubar – und wenn überhaupt, dann nur mit entsprechenden Risikoprämien. Genau diese Risikoprämien greifen wir auf der Anleiheseite im Portfoliomanagement ab, denn langfristig zeigt sich, dass sich Risiko bezahlt macht. Daher kommt unser Slogan „Zinsen mit Aufschlag“ nicht von ungefähr – und deshalb sind Unternehmens-anleihen (High Grade / High Yield) und Emerging-Markets-Anleihen strategische Bestandteile unserer gemischten Portfolios.
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22.04.2024 14:39 Uhr / » Weiterlesen
Absoluter Jahresertrag | YTD | 1 Jahr | 3 Jahre | 5 Jahre |
---|---|---|---|---|
BGF Euro Short Duration Bond D2 CHF Hdg | -4,70% | +3,42% | +8,21% | +9,39% |
Vergleichsgruppen-Durchschnitt | -3,83% | +6,80% | +5,36% | +11,40% |
Annualisierter Jahresertrag | 3 Jahre (p.a.) | 5 Jahre (p.a.) | Seit Auflage (p.a.) |
---|---|---|---|
BGF Euro Short Duration Bond D2 CHF Hdg | +2,66% | +1,81% | +1,88% |
Vergleichsgruppen-Durchschnitt | +1,65% | +2,09% | N/A |
Annualisierte Sharpe-Ratio | 1 Jahr | 3 Jahre (p.a.) | 5 Jahre (p.a.) |
---|---|---|---|
BGF Euro Short Duration Bond D2 CHF Hdg | negativ | negativ | negativ |
Vergleichsgruppen-Durchschnitt | 0,07 | negativ | negativ |
Annualisierte Volatilität | 1 Jahr | 3 Jahre | 5 Jahre |
---|---|---|---|
BGF Euro Short Duration Bond D2 CHF Hdg | +6,24% | +5,43% | +4,96% |
Vergleichsgruppen-Durchschnitt | +8,56% | +8,58% | +9,17% |